เครดิต กระจาย ตัวเลือก กลยุทธ์ การซื้อขาย

ยุทธศาสตร์ Spread Spread 1313 โดย John Summa CTA, PhD, ผู้ก่อตั้ง OptionsNerd บ่อยครั้งที่ผู้ค้ารายใหม่สามารถเข้าสู่เกมตัวเลือกได้โดยไม่ต้องมีความเข้าใจใด ๆ หรือไม่มีเลยว่าการกระจายตัวเลือกสามารถให้การออกแบบกลยุทธ์ที่ดีขึ้นได้อย่างไร ด้วยความพยายามเล็กน้อย แต่ผู้ค้าสามารถเรียนรู้วิธีใช้ประโยชน์จากความยืดหยุ่นและพลังเต็มรูปแบบของตัวเลือกเป็นรถการค้า ด้วยเหตุนี้เราจะรวบรวมแนวทางการสอนการแพร่กระจายแบบต่อไปนี้ไว้ด้วยกันซึ่งเราหวังว่าจะทำให้ช่วงการเรียนรู้สั้นลง ตัวเลือกส่วนใหญ่ที่ซื้อขายในตลาดหุ้นถือเป็นรูปแบบของสิ่งที่เรียกว่า outrights (เช่นการซื้อหรือขายตัวเลือกด้วยตัวเอง) ในทางกลับกันสิ่งที่อุตสาหกรรมคำประกอบการค้าที่ซับซ้อนประกอบด้วยเพียงส่วนเล็ก ๆ ของปริมาณการค้าทั้งหมด ในหมวดนี้เราพบว่าการค้าแบบซับซ้อนเป็นที่รู้จักแพร่หลาย การใช้ตัวเลือกการแพร่กระจายเกี่ยวข้องกับการรวมการประท้วงสองทางเลือกที่แตกต่างกันเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ความเสี่ยง จำกัด ในขณะที่ความคิดพื้นฐานเป็นเรื่องง่าย แต่ผลกระทบของโครงสร้างการแพร่กระจายบางอย่างอาจยุ่งยากกว่าเล็กน้อย บทแนะนำนี้ได้รับการออกแบบมาเพื่อช่วยให้คุณเข้าใจสเปรดชีตตัวเลือกโปรไฟล์ความเสี่ยงและเงื่อนไขต่างๆเพื่อการใช้งานที่ดีที่สุด ในขณะที่ความคิดทั่วไปของการแพร่กระจายค่อนข้างง่ายมารตามที่พวกเขากล่าวว่าอยู่เสมอในรายละเอียด บทแนะนำนี้จะสอนให้คุณรู้ว่าสเปรดกระจายตัวเลือกอะไรและเมื่อไหร่ควรใช้ นอกจากนี้คุณยังจะได้เรียนรู้วิธีประเมินความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น (วัดในรูปแบบของชาวกรีก - เดลต้าทีต้าเวก้า) ที่เกี่ยวข้องกับประเภทของการแพร่กระจายที่ใช้ขึ้นอยู่กับว่าคุณหยาบคายรั้นหรือเป็นกลาง ดังนั้นก่อนที่คุณจะก้าวเข้าสู่การค้าที่คุณคิดว่าคุณคิดดีอ่านต่อไปเพื่อเรียนรู้ว่าการแพร่กระจายอาจเหมาะสมกับสถานการณ์และแนวโน้มตลาดของคุณมากขึ้น หากคุณต้องการหลักสูตรใหม่เกี่ยวกับพื้นฐานของตัวเลือกและคำศัพท์เกี่ยวกับคำศัพท์ก่อนที่คุณจะเจาะลึกเราขอแนะนำให้คุณศึกษาข้อมูลพื้นฐานเกี่ยวกับตัวเลือกของเรากวดวิชากลยุทธ์การซื้อขายกลยุทธ์ทางการตลาดหน้านี้ถูกสร้างขึ้นเพื่อให้สมาชิกที่คาดหวังรู้สึกดีขึ้นสำหรับธุรกิจการค้าที่เราเลือก . กลยุทธ์ที่เราเลือกขึ้นอยู่กับว่าตลาดกำลังทำอะไรอยู่ หากตลาดยังราบเรียบและไม่มีการเคลื่อนไหวมากนักเราทำธุรกิจการค้าบางประเภทมากขึ้นและหากตลาดกำลังบินไปในทิศทางใดทิศทางหนึ่งขึ้นหรือลงเรามุ่งเน้นที่ธุรกิจการค้าประเภทอื่น ๆ ความผันผวนเป็นตัวเลือกของเพื่อนและกรรมตามสนองของ trader8217s ความผันผวนสูงเป็นสิ่งที่ดีเพราะจะทำให้ราคาของตัวเลือกทั้งหมดเพิ่มขึ้น ในฐานะผู้ขายนี่หมายความว่าตัวเลือกมีราคาที่สูงกว่าและผู้ขายได้รับเงินเพิ่มขึ้นเมื่อขายสินค้าภายใต้เงื่อนไขปกติ แต่ความผันผวนที่สูงอาจเป็นอันตรายต่อเราเพราะตลาดสามารถเคลื่อนไหวได้อย่างรวดเร็ว นี่คือกลยุทธ์การซื้อขายหลักทรัพย์ที่เราใช้และคำอธิบายสั้น ๆ Credit Spread Option กลยุทธ์การกระจายตัวของเครดิตเป็นหนึ่งในกลยุทธ์ที่เราชื่นชอบ นี่คือการค้าซึ่งส่งผลให้เครดิต (เงินที่คุณได้รับเมื่อเริ่มต้นการค้า) ประกอบด้วยสองตัวเลือกที่แตกต่างกัน (ขา) คุณซื้อตัวเลือกเงินในราคาที่แน่นอนและจากนั้นคุณจะขายตัวเลือกเงินออกจากราคาที่ตีราคาที่แตกต่างกันของเดือนเดียวกัน ตัวอย่างเช่นถ้าหุ้น ABC ขายที่ 50 คุณขายตัวเลือก 75 มกราคมโทรสำหรับ 2 แล้วคุณซื้อตัวเลือกการโทร 80 มกราคมสำหรับ 1.50 คุณได้รับเครดิต 50 เซ็นต์ ตราบเท่าที่ ABC อยู่ต่ำกว่า 75 เมื่อหมดอายุคุณจะได้รับเพื่อให้เครดิต เมื่อเวลาผ่านไปตัวเลือกจะสลายตัวลง กลยุทธ์นี้ช่วยให้คุณสามารถเอาชนะได้หาก ABC ล้มลงอยู่ที่จุดนั้นหรือไปจนถึง 75.50 คุณเริ่มสูญเสียเงินสูงกว่า 75.50 เนื่องจากแต่ละตัวเลือกมีมูลค่า 100 หุ้นการได้รับประโยชน์สูงสุดจากการซื้อขายดังกล่าวข้างต้นจะเป็น 50 (50 เซนต์ x 100 หุ้น) การสูญเสียสูงสุดจะเป็น 450 (ความแตกต่างในการนัดหยุดงานลบด้วยเครดิต: 80-75-.5) ผลตอบแทนจากการลงทุนจะเป็น 11.11 ฉันชอบที่จะวางการกระจายสินเชื่อใกล้กับการหมดอายุเพื่อให้ผลตอบแทนนี้สำหรับจะเป็นเวลาหนึ่งหรือสองเดือน กรอบ ซื้อตัวเลือกที่สองจะทำสองสิ่ง: 1. ถ้าปกป้องคุณจากการสูญเสียที่มีขนาดใหญ่ถ้า ABC ยิงเหนือ 75 2. ช่วยให้คุณสามารถทำค้าที่มีขอบน้อยลง ดังนั้นแม้ว่าคุณจะต้องจ่ายเงินสำหรับตัวเลือกที่สอง แต่ก็เป็นกลยุทธ์ที่ระมัดระวังที่จะใช้มัน นอกจากนี้คุณยังสามารถทำ Spread เครดิตกับตัวเลือก Put หากคุณคิดว่าหุ้นจะขึ้น ตัวเลือกใดที่คุณตัดสินใจขายขึ้นอยู่กับความก้าวร้าวที่คุณต้องการ สไตล์ของเราเป็นแบบอนุรักษ์นิยมดังนั้นเราจึงเลือกตัวเลือกที่มีความเป็นไปได้ต่ำมากที่จะหมดอายุด้วยมูลค่าใด ๆ ถ้าคุณใช้กลยุทธ์นี้กับ Money หรือ In Money Options คุณสามารถทำเงินได้มากขึ้น แต่มีความเสี่ยงสูงกว่าในการสูญเสีย ยุทธศาสตร์การเลือกซื้อ Iron Condor กลยุทธ์ทางเลือกที่เราชอบคือ Iron Condor เครื่องแร้งเหล็กเป็นเพียงการแพร่กระจายเครดิตการเรียกและการวางจำหน่ายสองแบบใช้กัน ด้วยวิธีนี้คุณจะได้รับเครดิตที่มีขนาดใหญ่ หุ้นส่วนใหญ่อยู่ในช่วง และการใช้สถิติที่เราสามารถบอกได้ด้วยความมั่นใจสูงว่าช่วงนั้นจะเป็นอย่างไร จากนั้นเราจะขายตัวเลือกด้านบนและด้านล่างช่วงนี้ ตราบเท่าที่หุ้นอยู่ในช่วงที่เราชนะ หากสต็อกสินค้าขู่ว่าจะทำลายช่วงของเราเราต้องปรับเปลี่ยนช่วงของเราโดยการปรับการค้าเพื่อระบุการเคลื่อนไหว ถ้าคุณสมัครรับหลักสูตรฟรีทางเลือกของฉันฉันจะแสดงให้คุณเห็นว่าเราใส่การค้าของ Iron Condor การค้าที่แท้จริงที่เราทำและการปรับเปลี่ยนที่เราทำกับการค้าเมื่อมีปัญหา สำหรับรายละเอียดเพิ่มเติมคลิกที่นี่: Iron Condors Butterfly Spread Option กลยุทธ์การซื้อขายผีเสื้อเป็นตำแหน่งที่เป็นกลางซึ่งเป็นส่วนผสมของการแพร่กระจายวัวและการแพร่กระจายของหมี Let8217s ดูตัวอย่างการใช้สาย ราคาเบื้องต้น: 60 กรกฎาคม 50 โทร: 12 ก. ค. 60 โทร 6 กรกฏาคม 70 โทร 3 ผีเสื้อ: ซื้อ 1 ก. ค. 50 โทร 1,200 เดบิตขาย 2 ก. ค. 60 โทรเข้า 1,200 เครดิตซื้อ 1 ก. ค. 70 โทร 300 เดบิต 300 เดบิตเพื่อวางการค้าขาดทุนสูงสุดของเราคือ (10-37) ดังนั้นกำไรสูงสุดของเราคือ 700 ผลลัพธ์ของการแพร่กระจายของผีเสื้อเมื่อหมดอายุราคา ณ วันหมดอายุที่คุณสามารถดูจุดคุ้มทุนของเราคือ 53 และ 67 ตราบเท่าที่ ABC อยู่ระหว่างการนัดหยุดงานเหล่านั้นการค้าจะเป็นผู้ชนะ กลยุทธ์การซื้อขายหลักทรัพย์ทางเลือกที่ครอบคลุมในขณะที่การโทรที่ครอบคลุมถือเป็นกลยุทธ์ตัวเลือกแบบอนุรักษ์นิยมซึ่งอาจมีความเสี่ยงสูง โดยทั่วไปคุณจะซื้อหุ้น 100 หุ้นและคุณจะเขียนการเรียกร้องหุ้นนั้น ตัวอย่างเช่นคุณซื้อ 100 หุ้นของ ABC ที่ 100 และคุณขาย 100 Call for 2.00 หากหมดอายุการใช้งานหาก ABC มีมากกว่า 100 ครั้งการโทรของคุณจะถูกใช้ไปและจะมีจำนวน 100 หุ้น แต่คุณจะได้รับเพื่อให้ 2.00 การเขียนสายกับสต็อกที่คุณมีอยู่แล้วและต้องการที่จะให้ระยะยาวเป็นวิธีที่เรียบร้อยเพื่อให้บางเงินพิเศษสำหรับการถือครองหุ้น ที่คุณสามารถเป็นปัญหาคือเมื่อหุ้นลดลงในราคา ถ้าคุณต้องการถือไว้ให้ทำเช่นนั้น แต่ถ้าคุณอยู่ในการค้าอย่างรวดเร็วคุณมีปัญหา หากเป็นความเสี่ยงคุณสามารถโทรหาที่ครอบคลุมซึ่งมีอยู่แล้วในเงิน ดังนั้นซื้อ ABC ที่ 100 และขาย 90 โทร เราไม่ได้ใช้เทคนิคนี้มากนัก แต่มีประโยชน์ในช่วงเวลาที่มีความผันผวนสูงมาก เมื่อความผันผวนสูงตัวเลือกมีราคาแพงและเบี้ยประกันภัยที่เราได้รับจากการขายจะมีขนาดใหญ่กว่าปกติ เราสามารถใช้สายที่ครอบคลุมเพื่อใช้ประโยชน์จากความผันผวนนี้ได้ Here8217s การค้าจริงที่เราทำเมื่อวันที่ 26 พฤศจิกายน พ. ศ. 2551 ชื่อย่อหลักทรัพย์: C ซื้อหุ้น 200 หุ้น ณ ราคา 7.00 ขาย 2 ธ. ค. 5 โทร 2.31 สำหรับบัตรเดบิต 4.69 ฉันเลือกที่จะแสดงการซื้อขายหุ้น 200 หุ้น แต่สมาชิกมีอิสระในการซื้อขาย มากหรือน้อยได้ตามต้องการ ในการค้านี้เราจ่ายเงิน 7 หุ้นละ 200 หุ้น 1,400 จากนั้นเราได้รับเครดิต 462 สำหรับการขาย 2 การโทรที่มีกำหนดจะหมดอายุใน 25 วันในวันที่ 20 ธันวาคมโปรดสังเกตว่าเราขายใน Money Calls ดังนั้นถ้า C อยู่เหนือ 5 ในวันหมดอายุเราจะได้รับการเรียกและสต็อกของเราจะถูกนำออกไปจากเราซึ่งส่งผลให้ได้รับสูงสุด เรายืนเพื่อให้ 31 เซนต์ต่อหุ้นหรือ 62 สูงสุด นั่นคือผลตอบแทน 6.6 ในเวลาเพียง 25 วันเท่านั้น ถ้าคุณใช้มาร์จินผลตอบแทนคือ 13.2 ในวันหมดอายุ C อยู่ที่ 7.02 หุ้นของเราได้รับการเรียกและเราทำสูงสุดในการค้า .. ปฏิทิน (AKA: Time Spread) เป็นกระจายที่ค่อนข้างค้าราคาถูก แต่มีศักยภาพกำไรมาก มันถูกสร้างขึ้นโดยการขายตัวเลือกหนึ่งและซื้อตัวเลือกที่ไกลกว่าด้วยราคาการประท้วงเดียวกัน เมื่อเราใช้มันเป็นค้าเป็นกลางเราได้รับประโยชน์จากการสลายตัวของเวลาเพราะตัวเลือกในระยะใกล้จะสลายตัวและสูญเสียมูลค่าได้เร็วกว่าตัวเลือกที่ไกลออกไปที่เราซื้อ เมื่อมีการเน่าเปื่อยเพียงพอเราออกจากการค้า ความเสี่ยงในปฏิทินคือการเดบิตที่ต้องวางไว้ในการซื้อขาย ตรวจสอบการเชื่อมโยงนี้สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับปฏิทิน Spreads กลยุทธ์ทางเลือกคู่แนวทแยงมุมกลยุทธ์การซื้อขายคู่เส้นทแยงมุมเป็นสอง diagonals ทำให้และโทรใส่กัน ขั้นแรกให้หารือเกี่ยวกับการค้าทแยงมุมตามปกติ การแพร่กระจายในแนวทแยงถูกสร้างขึ้นโดยการซื้อการโทรระยะยาวในราคาที่สูงขึ้นและขายระยะใกล้ในราคาต่ำกว่าราคานัดหยุดงาน ดังนั้นถ้า ABC อยู่ที่ 100 เราจะขายวันที่ 110 มกราคมโทรและซื้อสาย 120 ก. ในกรณีนี้เราต้องการให้ ABC อยู่ต่ำกว่า 100 เมื่อหมดอายุในเดือนมกราคม เพื่อให้เป็น Double คุณทำแบบเดียวกันกับฝั่ง Put ดังนั้นเราจะขายมกราคม 90 ใส่และซื้อใส่กุมภาพันธ์ 80 นี่เป็นช่วงที่ 110-90 ที่เอบีซีสามารถเล่นได้หากอยู่ในช่วงนี้เราจะทำกำไรสูงสุดของเรา ถ้าได้รับออกเราจำเป็นต้องทำการปรับเปลี่ยน Double Diagonal คือการค้าที่ดีเนื่องจากมีการปรับค่าใช้จ่ายคุณยังคงสามารถชนะแม้ว่าสต็อกจะไปได้ดีในช่วง Primary SidebarCredit และ Credit Spread Option Trades การค้ากระจายเครดิตและกลยุทธ์ทางเลือกของรายได้ถือเป็นธุรกิจการค้าทางเลือกที่มีผลให้เครดิตสุทธิเมื่อตั้งขึ้น ซึ่งแตกต่างจากการแพร่กระจายของเดบิตที่พ่อค้าต้องจ่ายเงินล่วงหน้าเพื่อเริ่มต้นการค้าผู้ประกอบการสินเชื่อที่เลือกจะได้รับการชำระเงินสดเป็นครั้งแรก (หรือเครดิต) เมื่อเริ่มต้นการค้า ภาพรวมการกระจายสินเชื่อสำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับการแพร่กระจายและการแพร่กระจายการซื้อขายให้ไปที่หน้า Allreads Option Spreads ฉันยอมรับว่าฉันมีจุดอ่อนสำหรับกลยุทธ์การกระจายเครดิตและเครดิต (กลยุทธ์การเลือกรายได้) ถัดจากแนวทางการลงทุนแบบ Leveraged เหล่านี้เป็นกลยุทธ์ทางการค้าที่ฉันชอบ สำหรับผู้ซื้อสุทธิทุกตัวเลือกในการค้าประเวณีการเดบิตสุทธิและหวังที่จะฆ่าคนอื่น ๆ ขายสุทธิของตัวเลือกการค้าในส่วนต่างเครดิตสุทธิและหวังที่จะดำเนินธุรกิจเงินกำไรและร่ำรวย แม้ว่าผู้ค้าที่เด็ดขาดการหักบัญชีและผู้ค้ารายย่อยที่เป็นผู้ออกบัตรเครดิตมักยืนอยู่ฝั่งตรงข้ามกับการค้าเดียวกัน แต่ดูเหมือนว่าพวกเขามีลักษณะทั่วไป (ถ้าพวกเขามีตำแหน่งหุ้นใด ๆ ยาวหรือสั้นน่าจะเป็นไปได้มากที่สุดกับกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกของพวกเขา) ได้ทำการคำนวณส่วนบุคคลเกี่ยวกับการเฉพาะเจาะจง หุ้นหรือตลาดโดยทั่วไป - แม้ว่าแต่ละคำตอบจะมีคำตอบที่แตกต่างกันสำหรับผู้ซื้อขายเดบิตสุทธิ อัตราส่วนขนาดเล็กของการค้าที่ประสบความสำเร็จ แต่ที่กำไรที่อาจเกิดขึ้นจากการค้าเหล่านั้นมีขนาดใหญ่เป็นกลยุทธ์ที่ชนะ สำหรับผู้ค้ารายย่อยหรือผู้มีรายได้ การเพิ่มขึ้นของกำไรที่มีขนาดเล็กลงซึ่งมีความเสี่ยงต่อการสูญเสียเพียงปานกลางเป็นครั้งคราวคือสูตรสำหรับความสำเร็จในการซื้อขายตัวเลือก กลยุทธ์การให้สินเชื่อและกลยุทธ์การเลือกสินเชื่อ Credit Options เลือกกลยุทธ์การลดรายได้ตามลำดับความซับซ้อนที่เพิ่มขึ้นกลยุทธ์การ Spread Credit Spread: โอกาสสำหรับความสำเร็จโดย Greg Jensen ผู้ก่อตั้งและ CEO, OptionsANIM การค้าทุกอย่างมีบุคลิกภาพ การค้าทุกครั้งถือเป็นโอกาสแห่งความสำเร็จและเป็นโอกาสสำหรับความล้มเหลว ทางเลือกที่คุณเลือกเกี่ยวกับสิ่งที่เวลาและความหมายของความสำเร็จของคุณ คุณเลือกตามลักษณะของการค้าโดยเฉพาะ ตัวเลือกอาจเป็นบุคลิกที่ขับเคลื่อนด้วยเครื่องมือการซื้อขายทั้งหมด การทำความเข้าใจเกี่ยวกับกลยุทธ์ที่แตกต่างกันสำหรับการใช้งานในการซื้อขายตัวเลือกก็เหมือนกับนักกอล์ฟเข้าใจสโมสรต่าง ๆ ในกระเป๋าใส่รองเท้า คนขับรถในสโมสรที่มีประโยชน์มาก แต่ไม่ควรใช้ในทุกสถานการณ์บนสนามกอล์ฟ มันเป็นเรื่องยากมากที่จะพัตกับคนขับรถของคุณ มันเป็นเท่ากันที่ยากที่จะชิปออกจากทรายกับพัตเตอร์ ให้เรามองไปที่บุคลิกภาพที่มีอยู่ทั่วไปสำหรับการแพร่กระจายเครดิตที่ดีและมีบุคลิกที่ควรจะเล่นในตลาดเช่นเดียวกับสโมสรที่เหมาะสมควรจะเล่นบนสนามกอล์ฟ การกระจายเครดิตในระยะยาวไม่ควรใช้ในทุกสถานการณ์ในตลาด เป็นสิ่งสำคัญสำหรับคุณในฐานะเทรดเดอร์เพื่อทำความเข้าใจเครื่องมือการซื้อขายต่างๆที่มีอยู่สำหรับสถานการณ์ตลาดใด ๆ พบการกระจายเครดิตรั้นที่นี่และเข้าใจบุคลิกภาพของตน แผนภาพ ProfitLoss ของ Bull Put Spread หนึ่งในเครื่องมือการซื้อขายที่สำคัญที่ฉันใช้เป็นประจำคือการวางแนวรุกหรือ Bull Put การค้านี้ถูกนำมาใช้ในแนวโน้มที่ชะงักงันหรือนิ่งเฉยต่อแนวโน้ม แนวโน้มรั้นอาจเล็กน้อยปานกลางหรือเร่ง คุณจะขาย Put และซื้อ Put พร้อมกัน การใส่ที่คุณสั้น (ขาย) จะเป็นราคาที่สูงกว่า Put ที่คุณยาว (ซื้อ) และดังนั้นคุณจะสร้างเครดิตให้กับบัญชีของคุณ เครดิตนี้เป็นกำไรสูงสุดของคุณ กลยุทธ์กับการค้านี้คือการจับภาพผลกระทบของการสลายตัวของเวลาในตัวเลือกที่ขายรวมทั้งใช้ประโยชน์จากการรั้นในหุ้น ตัวเลือกการขายที่คุณยาว (ซื้อ) คือการป้องกันความเสี่ยงของคุณในกรณีที่หุ้นเคลื่อนไหวได้อย่างรวดเร็วในทิศทางอื่น ๆ กลยุทธ์ระดับประถมศึกษาและมัธยมศึกษาเช่นเดียวกับธุรกิจการค้าทั้งหมดเป็นเรื่องสำคัญที่ต้องมีทั้งกลยุทธ์หลักและกลยุทธ์ที่สำคัญ หากคุณพลาดสีเขียวบนสนามกอล์ฟคุณจะทำอย่างไรเพื่อประหยัดค่าใช้จ่ายกลยุทธ์การออกหลักสำหรับการค้า Bull Put คือการปล่อยให้ทั้งสองฝ่ายวางนานและตัวเลือกการขายสั้น ๆ ที่คุณหมดอายุหมดอายุ ประโยชน์เพิ่มเติมสำหรับกลยุทธ์ทางออกนี้คือคุณจะลดค่าคอมมิชชั่นในส่วนหลังของการค้าโดยเพียงแค่ปล่อยให้ตัวเลือกหมดอายุไร้ค่า กลยุทธ์การออกรองอาจเกี่ยวข้องกับการปิดตำแหน่งสำหรับการสูญเสียที่กำหนดไว้ล่วงหน้าเล็กน้อยหรือแปลงการค้าเป็นการค้าที่คอ ลองดูตัวอย่าง 1. คุณขายเพื่อเปิด 50 กรกฎาคมใส่สำหรับ XYZ คอร์ป 1.50 ต่อหุ้น 2. คุณซื้อเพื่อเปิด 45 กรกฎาคมใส่ XYZ คอร์ป 0.50 ต่อหุ้น 3. เครดิตสุทธิของคุณสำหรับการค้า: (1.50 - 0.50) 1.00 4 หนึ่งสัญญาต่อขา (รวม 2) คุณจะสร้างกำไร (เครดิต) 100 กฎของเกม: กฎพื้นฐานที่ต้องปฏิบัติตามเมื่อใช้การกระจายเครดิต 1. ใช้ตัวเลือก Out of Money (OTM) การกระจายเครดิตสามารถเขียนได้ที่ The Money แต่มีความเสี่ยงสูงกว่าที่จะได้รับมอบหมาย โดยการจัดโครงสร้างการค้านี้ในรูปแบบที่คุณกำลังเขียนตัวเลือกที่ไกลจากราคาหุ้นปัจจุบันจะช่วยเพิ่มความน่าจะเป็นของความสำเร็จในการซื้อขาย 2. มองหาตัวเลือกที่มีความผันผวนโดยนัย ตัวเลือกราคาแพงโดยทั่วไปเป็นสิ่งที่ดีที่จะขาย บ่อยครั้งมีเหตุผลว่าทำไมความผันผวนโดยนัยจึงสูงมากดังนั้นให้แน่ใจว่าไม่มีความเสี่ยงพื้นฐานที่สำคัญในหุ้นก่อนวาง 3. ใช้ราคานัดหยุดงานที่อยู่เคียงข้างกัน พยายามพักการแพร่กระจาย 5 จุดเมื่อใช้การซื้อขายสินเชื่อระยะสั้น คุณสามารถลดขนาดลงได้หากมี การกระจายตัวของคุณให้ใกล้ชิดกันยิ่งทำให้ความเสี่ยงของคุณลดลง 4. ค้าขายกับแนวโน้มตลาด ทำเพราะความขยันของคุณ นี่คือการค้าที่แท้จริงทำตามคำพูดเดิมแนวโน้มคือเพื่อนของคุณ 5. ความเสี่ยงในการค้านี้อยู่ที่ใด a. เรามีภาระผูกพันที่จะซื้อหุ้นในราคานัดหยุดงานของระยะสั้นใส่ข. เรามีสิทธิที่จะขายหุ้นเดียวกันในราคานัดหยุดงานของความยาวใส่ c. ความเสี่ยงของเราคือความแตกต่างระหว่างการกระทำทั้งสองครั้ง d. (แต่เราจะได้รับเพื่อให้เครดิตสุทธิ.) 6 Short Put วางดีที่สุดที่สนับสนุนหรือด้านล่าง 7. อย่าวางการค้านี้ระหว่างชุดตัวเลือกซึ่งเหตุการณ์ข่าวตามกำหนดเวลา (เช่นรายได้) อาจทำให้ส่วนของผู้ถือหุ้นเปลี่ยนทิศทางได้อย่างรวดเร็ว 8. กำหนดเครดิตขั้นต่ำและเครดิตสูงสุดที่จำเป็นตามระยะเวลาจนถึงวันหมดอายุและความอดทนต่อความเสี่ยงของคุณ 9. การสลายตัวของเวลาเป็นพันธมิตร (นี่คือการค้าเครดิต) 10. Long Put ใช้ในการลดและควบคุมความเสี่ยงคุณสามารถใช้สเปรดชีตได้เพียง 1.00 หากมีหากต้องการ มีคำพูดเก่า ๆ คุณจะไม่มีวันทำกำไรได้ นี่คือกลยุทธ์ที่อยู่เบื้องหลังการค้ากระจายเครดิต ใส่เงินในกระเป๋าของคุณ อาจไม่ใช่จำนวนเงินที่มีนัยสำคัญ แต่เมื่อโครงสร้างถูกต้องการค้าเหล่านี้มีอัตราส่วนความสำเร็จสูง การชนะมากขึ้นอย่างสม่ำเสมอคือสิ่งที่สำคัญที่สุดที่พ่อค้าทำได้ การทำความเข้าใจบุคลิกภาพของการค้าจะช่วยให้คุณสามารถตัดสินใจได้อย่างถูกต้องในการเล่นและเพิ่มผลกำไรของคุณ การค้าขายเช่นกอล์ฟเป็นเกมแนววินัยและทักษะ สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับโครงสร้างการค้าอื่น ๆ เช่น Bull Put และวิธีการปรับเปลี่ยนการซื้อขายที่สูญเสียไปเป็นธุรกิจที่ชนะการลงทุนโปรดไปที่ www. optionsanimal com มุมมองและความคิดเห็นที่แสดงในที่นี้คือมุมมองและความคิดเห็นของผู้เขียนและไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงความเป็นมาของ NASDAQ OMX Group, Inc.